北京一位名叫杨力的职工，看中方庄附近一套80平方米的二手房。但是，在签下合同之前，他一直在为申请公积金贷款而忙碌。然而，按照北京市的规定，在420万元的总价面前，他至多只能申请到120万元的住房公积金贷款，而按最新公布的调控政策，他要买下这套房子，还需准备300万元首付。他一下子凑不出这么一笔资金，最终只能放弃了购买。对此，杨力表示很疑惑，自己按时足额缴纳着公积金，但到了要使用时却难以满足要求。

　　类似杨力的这种疑问，近年来我们已经听到很多，有的甚至认为，公积金在买房中只是“鸡肋”，起不了多大作用，而公积金制度既然无助于职工买房，则完全可以取消。其实，出现这种疑问的一个重要原因，在于对目前我国推行的公积金制度产生了误解。

　　公积金制度是我国住房分配制度改革以后，为配合住房市场化的推进而推出的一项购房者互助制度，它通过集合职工缴存的小额资金，建立起类似“住房银行”的机构，为需要购房的职工提供资金帮助。当然，公积金制度与民间自发形成的集资性互助基金有很大的不同，它作为一项制度依赖国家权力推行，带有一定的强制性，并且由国家设立的机构代为保管和行使发放职能，这种制度设计保证了公积金的归集和正常运转。但是，公积金与任何集资性互助基金一样，它的作用发挥依据的是出资者人数远远大于使用者的原理，如果在一定的时间框度内出现大量资金使用者，公积金就很可能出现捉襟见肘的困境，难以正常运转下去。

　　近年来，在房价出现快速上涨后，我国的住房公积金运转面临着巨大的考验，它对购房者所具有的资金帮助作用也在不断弱化。这种考验除了因房价上涨而使房屋总价膨胀，公积金能够提供的资金占总价比例越来越低之外，更重要的是，房价的疯狂上涨使市场出现了恐慌气氛，越来越多的人参与购房，使公积金出资者与使用者的均衡关系被打破，公积金面临“揭不开锅”的困境。最近几年，一些地方频频传出公积金亏空的消息，究其原因，除了这些地方在公积金归集上出现了困难，使归集额度有所减少以外，更重要的是购房人群的增加使公积金的支出快速提高，终于到了入不敷出的地步。在这种情况下，购房者的公积金贷款需求难以满足，便是难以避免的事了。

　　由此可见，公积金贷款难，关键在于这项20多年前设计的制度与今天的房地产市场已经出现了很大的矛盾，导致它的作用式微。在目前经济增速减退、为企业减负呼声日高的背景下，要求加大公积金缴存水平已经无可能性。面对这情况，公积金制度就应该考虑进行制度创新，可行的办法是通过政府资助和经济杠杆来合理分配公积金的支出。人们在购房时之所以更热衷于使用公积金贷款，并且都要用足额度，原因在于公积金贷款的利率远远低于商业银行贷款。既然如此，就可以考虑动用利率杠杆来合理调节公积金支出。

　　尽管目前很多地区推出了限购政策，但对职工购买首套房仍是支持态度，因此应该优先满足这部分人的需求，在公积金支付出现困难时，可以让他们申请规定额度的商业银行贷款，银行向他们收取与公积金贷款一样的利率，差额部分由政府财政补贴给银行；但对于购买二套房的群体，即使公积金能够支付，也可考虑收取与商业银行贷款一样的利息，以此将二套房购买者分流到商业银行贷款队伍，减轻这部分人申请公积金贷款的压力。通过这种有保有压的措施，就可以让公积金在支持职工解决住房困难中继续发挥重要作用，也不致让公积金产生沉重的压力。